La trésorerie est la pierre angulaire de la santé financière de votre entreprise. La gestion de la trésorerie est une fonction indispensable pour assurer la stabilité financière et la pérennité de l’entreprise. Elle doit vous permettre d’assurer un bon niveau de liquidités, d’optimiser les flux de trésorerie, mais aussi de minimiser vos coûts financiers et d’anticiper les risques financiers liés à votre activité.
Pour ce faire, une simple surveillance des relevés bancaires ne suffit pas : une gestion efficace de votre trésorerie implique un ensemble d’actions structurées, mêlant suivi comptable, analyse des flux, pilotage des actifs disponibles et processus internes fiables pour sécuriser votre argent et vos ressources financières.
Alors comment cela fonctionne-t-il concrètement ? Quelles sont les actions à mettre en place et les indicateurs financiers à suivre ? Comment évaluer le niveau de gestion de votre trésorerie ?
Une compréhension approfondie des besoins financiers de votre entreprise est nécessaire afin d’utiliser efficacement vos ressources, d’anticiper les problèmes de liquidités à court terme et d’accompagner la transformation et le financement de votre activité.
Référence DAF vous explique tout ce que vous devez savoir pour gérer de manière efficace votre trésorerie.
En tant que dirigeant, vous n’avez pas la ressource ou le responsable financier interne nécessaire pour une gestion professionnelle de votre trésorerie ?
Quel est l’intérêt d’avoir un bon niveau de gestion?
Pour rappel, la trésorerie fait référence aux liquidités disponibles (en caisse ou sur vos comptes bancaires) pour régler les charges de l’entreprise, les fournisseurs ou encore rembourser un prêt.
Une bonne gestion de votre trésorerie repose sur une vision claire de votre argent disponible, de vos encaissements et décaissements. Vous savez ainsi précisément ce qu’il vous reste pour financer votre activité. Une donnée indispensable pour une prise de décision éclairée, que ce soit pour un financement, un investissement ou une croissance à court terme.
Un bon niveau de gestion de votre trésorerie regroupe de nombreux enjeux pour votre entreprise :
- Renforcer la productivité, la stabilité et la pérennité de votre entreprise ;
- Fixer les financements requis et les échéances d’encaissements ;
- Éviter les risques de cessation des paiements ;
- Réduire les frais financiers et coûts liés à vos comptes bancaires ;
- Gagner de l’argent en plaçant judicieusement votre excédent de trésorerie, via des produits financiers ou des instruments adaptés.
La trésorerie devient ainsi un levier puissant pour optimiser votre pilotage financier.
Comment ça fonctionne ?
Les indicateurs financiers à suivre
Pour gérer efficacement votre trésorerie, vous devez suivre l’ensemble des flux de liquidités et les indicateurs financiers clés :
- La trésorerie nette, c’est l’argent mobilisable immédiatement ;
- Le fonds de roulement net global, essentiel pour comprendre les ressources disponibles ;
- Le besoin en fonds de roulement (BFR), qui dépend notamment du niveau de stock, des délais de paiement clients et fournisseurs ;
- Le ratio de liquidité générale, pour évaluer la solvabilité à court terme ;
- Le cash burn, indispensable pour mesurer la viabilité de l’entreprise lorsque les produits ne couvrent pas encore les charges.
Selon ces résultats, vous pourrez ajuster vos processus, anticiper les risques et optimiser votre gestion.
Les activités à réaliser
Vous l’aurez compris, un simple contrôle de vos relevés bancaires ou de votre cash-flow (flux de trésorerie) n’est pas suffisant pour gérer de manière optimale votre trésorerie. Ainsi, vous devrez nécessairement réaliser d’autres activités, telles que :
- L’élaboration d’un budget prévisionnel afin de minimiser les risques, mais aussi de prévoir les investissements nécessaires pour le développement de votre entreprise ;
- Un suivi irréprochable de votre comptabilité afin de disposer d’informations précises pour contrôler vos liquidités disponibles ;
- La réalisation d’un tableau de suivi de trésorerie, via un tableur Excel par exemple ou via des outils de gestion de trésorerie pour simplifier votre suivi et disposer d’une meilleure visibilité (calcul automatique de la trésorerie en fin de mois) ;
L’idéal est de mettre en place un plan de trésorerie prévisionnel. En effet, ce dernier vous permettra de vous projeter sur les flux de trésorerie à moyen et long terme.
Concrètement, le plan de trésorerie prévisionnel prendre la forme d’un document financier établi sur 12 mois, où est listée l’intégralité des flux de liquidités (les encaissements et décaissements) prévus par l’entreprise. Ce document, s’il est correctement réalisé, vous permettra de disposer d’une vision mensuelle de la santé financière de votre entreprise.
Les outils de gestion de trésorerie
Sachez qu’il existe de nombreuses solutions de gestion de trésorerie sur le marché pour vous aider à gérer de manière optimale vos liquidités. Ces outils de gestion sont un réel atout pour votre entreprise, puisqu’ils vous permettent de :
- Collecter les relevés de vos différents comptes bancaires;
- Établir des rapprochements « prévisions/réalisations »;
- Vérifier la position de votre trésorerie prévisionnelle;
- Suivre vos paiements;
- Maîtriser vos liquidités et évaluer les risques financiers via un reporting financier complet;
- Anticiper vos difficultés de trésorerie grâce à des tableaux de suivi.
À vous de choisir celle qui sera la mieux adaptée à votre entreprise, en fonction de sa taille et de son périmètre d’activité.
Pour minimiser ces risques, il est important de mettre place des contrôles internes et des politiques de sécurité solides.
Mettez en place des processus d’évaluation de la solvabilité (clients et partenaires commerciaux), demandez des garanties de paiement et réalisez un suivi régulier des comptes clients.
Quels sont les obstacles et les risques courants ?
Une gestion optimale de votre trésorerie passe aussi par une connaissance approfondie des obstacles et des risques courants auxquels vous allez être confronté, tels que :
La fluctuation des taux d’intérêt
Ils peuvent avoir un impact significatif sur les coûts d’emprunt et sur le niveau de rendement des investissements réalisés.
Les retards de paiements des clients
Ils peuvent par la suite entraîner des difficultés pour répondre à vos obligations financières, entraînant un risque de crédit.
Le risque de change opérationnel
A savoir la variation du taux de change qui peut affecter la valeur des devises étrangères, pour les entreprises opérant sur les marchés internationaux.
Le risque de fraudes financières
(chèques falsifiés, factures fictives, phishing, paiement électronique, etc.)
Comment savoir si votre gestion de la trésorerie est bonne ?
Plusieurs éléments peuvent vous indiquer la qualité de votre gestion de la trésorerie :
- Un ratio de liquidité courant supérieur à 1, qui indique que l’entreprise est solvable et qu’elle possède donc les fonds nécessaires pour couvrir ses dépenses à court terme;
- Un flux de trésorerie d’exploitation positif;
- Un cycle de conversion du fonds de roulement (CCFR) court démontre une gestion efficace des délais de paiement des clients et des fournisseurs;
- Un investissement des excédents de trésorerie, une gestion proactive pour générer des rendements;
- Le respect des engagements financiers avec un paiement en temps et en heure des dettes (remboursement de prêt, paiement des intérêts, etc.) ;
- Des prévisions de trésorerie en phase avec les résultats réels;
- Des coûts financiers maîtrisés;
- Une utilisation judicieuse des outils financiers pour pallier les fluctuations de trésorerie, etc.
Une bonne gestion de la trésorerie passe par une compréhension approfondie des flux de trésorerie, mais aussi et surtout par une gestion proactive des obstacles et des risques potentiels (délais de paiement par exemple). La prise en compte de l’ensemble de ces critères permettra alors une utilisation optimale des ressources financières de l’entreprise, et ainsi une meilleure gestion de votre trésorerie.
En somme, la gestion de la trésorerie s’avère donc être un exercice complexe puisqu’elle implique la prise en compte de multiples éléments tels que les encaissements, les acomptes, les avoirs, les crédits, les emprunts, les délais de paiement, les décaissements, etc. Pour maximiser l’efficacité de la gestion de trésorerie de votre PME, il est impératif de vous faire accompagner par un Directeur Administratif et Financier.
Comment optimiser sa gestion en bénéficiant de l’aide d’un DAF ?
Le Directeur administratif & financier joue un rôle essentiel dans la gestion de la trésorerie. En effet, c’est à lui que revient la responsabilité de suivre les indicateurs en temps réel et d’alerter le dirigeant en cas de problème. C’est un véritable pilier en matière de stratégie financière, d’investissement et de financement pour votre entreprise. Il peut ainsi vous conseiller dans votre prise de décision et vous aider dans l’élaboration de votre plan d’actions ou encore obtenir des solutions de financements adaptées à vos besoins.
Sachez que Référence DAF met à votre disposition des directeurs administratifs et financiers à Temps Partagé Augmenté
Les bonnes pratiques pour améliorer la gestion de la trésorerie au sein de votre PME
En attendant de trouver la solution qui vous convient, vous pouvez, d’ores et déjà, mettre en place quelques bonnes pratiques pour améliorer la gestion de votre trésorerie, notamment :
- Réalisez des prévisions de trésorerie afin d’anticiper au maximum les difficultés de trésorerie que vous pourriez rencontrer et de pouvoir agir rapidement le cas échéant ;
- Intégrez un outil de gestion de trésorerie pour réaliser un suivi efficace de votre trésorerie au quotidien et de disposer d’une vision en temps réel des flux de votre trésorerie (entrées et sorties) à court et moyen terme ;
- Soyez vigilant au respect des délais de paiement de vos clients et renseignez vous toujours au préalable de la solvabilité d’un nouveau client ;
- Sélectionnez une méthode de gestion des stocks qui correspondent à votre secteur d’activité et à vos besoins (réapprovisionnement calendaire, juste-à-temps, à la commande, etc.). L’idée est de maintenir un niveau de gestion de vos stocks optimal afin de réduire le besoin de trésorerie ;
- Anticipez au maximum et opter pour des solutions de financement qui vont aideront en cas de difficultés (emprunt bancaire, autorisation de découvert, affacturage, etc.).
Une gestion optimale de votre trésorerie est indispensable pour assurer une bonne santé financière à votre entreprise, et ainsi garantir sa pérennité.
Pour en savoir plus sur la gestion de la trésorerie pour les PME, nous vous conseillons de lire ces articles dédiés à ce sujet.
F.A.Q
Qu’est-ce que la gestion de trésorerie ?
La gestion de trésorerie désigne l’ensemble des processus permettant de suivre, analyser et optimiser les flux de liquidités d’une entreprise. Elle vise à :
- garantir que les encaissements couvrent les décaissements,
- à sécuriser l’argent disponible
- à anticiper les risques financiers liés à l’activité.
Une gestion efficace permet à l’entreprise de maintenir sa stabilité financière, d’assurer son financement et d’utiliser au mieux ses ressources.
Quels sont les types de trésorerie ?
On distingue généralement trois types de trésorerie dans une entreprise :
- La trésorerie d’exploitation, qui concerne les flux courants (paiements fournisseurs, stocks, activité commerciale, cash entrant et sortant).
- La trésorerie financière, liée aux produits financiers, prêts, instruments de financement et actifs.
- La trésorerie exceptionnelle, liée à des opérations ponctuelles comme la vente d’un actif, un financement externe ou une transformation structurelle de l’entreprise.
Quelle est la procédure de gestion de la trésorerie ?
La procédure repose sur plusieurs étapes : analyser les flux financiers (encaissements, décaissements), suivre les indicateurs clés comme la trésorerie nette et le fonds de roulement, mettre à jour un tableau de trésorerie, anticiper les besoins de financement, piloter les paiements fournisseurs et gérer les risques. Une bonne procédure inclut aussi une coordination étroite avec le service comptable pour fiabiliser les données et optimiser les décisions à court terme.
Quel est le principal outil de la gestion de trésorerie ?
Le principal outil est le plan de trésorerie prévisionnel, un tableau qui projette les liquidités disponibles mois par mois. Il permet de visualiser les flux futurs, d’anticiper les problèmes de trésorerie et de sécuriser le financement de l’entreprise. Aujourd’hui, de nombreuses solutions et logiciels spécialisés (parfois connectés à un ERP) automatisent ce suivi pour améliorer la précision et optimiser la gestion.
Comment un DAF externalisé peut‑il aider à gérer la trésorerie d’une entreprise ?
Un Directeur Administratif et Financier à temps partagé analyse les indicateurs financiers, sécurise les flux et met en place des solutions pour optimiser la trésorerie. Il aide à anticiper les risques, améliore les délais de paiements, optimise le fonds de roulement, pilote les relations bancaires et identifie les meilleurs financements. Véritable trésorier stratégique, il accompagne la direction dans la croissance de l’entreprise et garantit une gestion financière fiable, particulièrement précieuse pour les PME.
